Koordiniertester Angriff in der Geschichte des Kryptomarktes? Was führte zu Verlusten in Höhe von $19 Milliarden, als der Bitcoin-Preis abstürzte
Der größte Krypto-Marktcrash ist vergangenes Wochenende gekommen und gegangen, aber die Auswirkungen sind immer noch spürbar. Bitcoin, Ethereum und nahezu alle bedeutenden digitalen Assets erlitten Preisrückgänge. Was als Panik aufgrund der überraschenden 100%igen Zollankündigung des ehemaligen US-Präsidenten Donald Trump auf chinesische Tech-Exporte begann, führte bald dazu, dass $19 Milliarden aus dem Kryptomarkt gelöscht wurden.
Der Crash war zu synchron, um ein Zufall zu sein
Der Kryptokommentator Ran Neuner war einer der Ersten, der argumentierte, dass der Zusammenbruch am Wochenende viel zu stark orchestriert war, um zufällig zu sein. Er bemerkte, dass der Ausverkauf unmittelbar begann, nachdem die US-Märkte spät am Freitag geschlossen hatten, zu einem Zeitpunkt, als sowohl die europäischen als auch die asiatischen Handelsplätze schliefen.
Zugleich zeigten mehrere bedeutende Orakel inkonsistente Preisdaten, die Liquidität auf den Börsen verdampfte, und viele Nutzer berichteten, sie könnten nicht auf Handelsplattformen zugreifen, um den Einbruch zu nutzen oder Positionen zu schließen.
Wurde Binances Kollateralsystem ausgenutzt?
Eine weitere Theorie, die an Popularität gewonnen hat, kommt von einem Kommentator namens ElonTrades, der vorschlug, dass der Crash durch die Ausnutzung einer Schwachstelle innerhalb von Binances internem Preismechanismus verursacht wurde. Seiner Analyse zufolge war das Ereignis kein spontaner Panikmoment, sondern ein kalkulierter Angriff, der Binances eigene Systeme gegen sich selbst verwendete, wobei Trumps Zollankündigung als perfekte Deckung diente.
Laut ElonTrades betrieb Binances Unified Account System, das Handelnden erlaubt, mehrere Vermögenswerte als Sicherheit für gehebelte Positionen zu nutzen, mit einer signifikanten Schwachstelle. Anstatt sich auf externe Orakel-Feeds oder stabile Rückkaufswerte zu stützen, um Sicherheiten zu bewerten, nutzte die Börse ihre eigenen Orderbuchpreise. Das bedeutete, wenn jemand den Preis eines Sicherungsvermögens innerhalb von Binance manipulieren konnte, konnte er Milliarden von Dollar in Margin-Konten sofort entwerten.
Binance hatte bereits Pläne angekündigt, auf orakelbasierte Preisfeststellungen umzustellen, aber die Einführung war erst für den 8. Oktober geplant. Einige Händler begannen, $60 Millionen bis $90 Millionen von USDe und anderen Tokens wie wBETH und BNSOL auf Binance abzuladen, um ihre internen Preise zu senken, obwohl dieselben Vermögenswerte anderswo normalen Wert beibehielten. Der künstliche Preiseinbruch führte dazu, dass das Margin-System der Plattform Tausende gehebelter Konten als unzureichend besichert ansah und automatische Liquidationen auslöste.
Dieser lokalisierte Abkopplungseffekt löste zwischen $500 Millionen und $1 Milliarde an erzwungenen Liquidationen aus. Gleichzeitig eröffneten diese Akteure $1,1 Milliarden in BTC/ETH-Shorts auf Hyperliquid, um von der Abkopplung zu profitieren, was letztlich $192 Millionen Gewinn einbrachte. Gerade als die erzwungenen Liquidationen begannen, wurde Trumps 100%-Zollankündigung weltweit bekannt, was Panik und Verwirrung verstärkte. Innerhalb von Stunden hatte sich die Liquidationskette auf andere Börsen ausgeweitet.
Unabhängig vom Grund hinter dem Crash beginnen sich Bitcoin und andere Kryptowährungen zu erholen. Zum Zeitpunkt des Schreibens wird Bitcoin bei $115.025 gehandelt, ein Anstieg von 2,85 % in den letzten 24 Stunden. Ethereum wird bei $4.160 gehandelt, ein Anstieg von 8,5 % in den letzten 24 Stunden.
