Bitcoin Kursanalyse: Die nächste Bewegung von BTC wird von diesem Schlüssellevel abhängen
Die Annäherung zwischen den USA und China sowie die jüngste Zinssenkung der US-Notenbank haben die makroökonomischen Spannungen gemildert und damit günstige Bedingungen für Risikoanlagen geschaffen. Dennoch hängt die nächste Bewegung von Bitcoin davon ab, ob ein Ausbruch über den 100-Tage-Durchschnitt bestätigt werden kann oder ob der 200-Tage-Durchschnitt als strukturelle Unterstützung gehalten wird.
Solange keine Seite dieses Gleichgewichts durchbricht, bleibt der Markt in einem Modus der Akkumulation und Konsolidierung, wobei eine Volatilitätskompression voraussichtlich dem nächsten größeren Impuls vorausgeht.
Technische Analyse
Von Shayan
Der Tageschart
Im Tageszeitrahmen pendelte Bitcoin zwischen dem 100-Tage-Durchschnitt bei ca. $114K und dem 200-Tage-Durchschnitt um $109K, wodurch eine klar definierte Gleichgewichtszone entsteht. Die wiederholten Rückpralle vom 200-Tage-Durchschnitt signalisieren, dass der Bereich $108K-$109K weiterhin institutionelle Nachfrage anzieht, während der Bereich $114K-$116K als starke Verteilungszone dient.
Diese Struktur hebt den aktuellen Zustand des Marktgleichgewichts zwischen Käufern und Verkäufern hervor. Die anhaltende Stabilisierungsphase könnte ein Akkumulationsmuster darstellen, wie die gebündelten Kursbewegungen zwischen den beiden Schlüsseldurchschnitten zeigen.
Ein bestätigter täglicher Schluss über dem 100-Tage-Durchschnitt würde wahrscheinlich einen Ausbruch in Richtung $120K-$122K auslösen, während ein Bruch unter $108K die $102K-$104K institutionelle Nachfragezone erneut exponieren könnte.
Die Verbesserung der makroökonomischen Stimmung durch den lockereren Kurs der US-Notenbank (FOMC) und den Kooperationsrahmen zwischen den USA und China könnten eine bullische Fortsetzung unterstützen, sofern On-Chain- und Volumenmetriken die Akkumulation bestätigen.
Der 4-Stunden-Chart
Der 4-Stunden-Zeitrahmen verstärkt den durch ein enges Handelsspektrum geprägten Charakter des jüngsten Verhaltens von Bitcoin. Der Preis hat wiederholt auf die Unterstützung im Bereich $108K-$109K reagiert und höhere Tiefs gebildet, während versucht wird, die kurzfristige Struktur zurückzuerobern. Allerdings bleibt der Widerstandsbereich $115K-$116K eine Obergrenze, die mehrere Aufwärtsversuche begrenzt hat.
Dieses Setup zeigt eine symmetrische Konsolidierung innerhalb einer aufsteigenden Struktur und deutet darauf hin, dass die Volatilität abnimmt, bevor ein potenzieller Ausbruch erfolgt.
Ein bullischer Ausbruch über $116K könnte eine strukturelle Verschiebung in Richtung $120K-$122K markieren, während ein Scheitern beim Halten des $108K-Bereichs einen tieferen Rücktest in Richtung des $102K-Liquiditätstasche bestätigen würde.
Bis eine der beiden Seiten des Bereichs durchbrochen wird, wird erwartet, dass der Markt zwischen diesen Niveaus oszilliert, wobei niedrige Volatilität der nächsten Expansion vorausgeht.
On-Chain-Analyse
Von Shayan
Bitcoin Active Addresses bieten ein wichtiges Signal über die Marktteilnahme und die Netzwerkgesundheit. In den letzten Monaten ist die Anzahl der aktiven Adressen allmählich zurückgegangen, obwohl sich der Bitcoin-Preis in der Nähe von Rekordhöchstständen gehalten hat. Historisch gesehen spiegelt ein solcher Rückgang der On-Chain-Aktivität häufig eine Marktermüdung oder eine kurzfristige Verteilung wider, insbesondere nach ausgedehnten Rallyes.
Aktuell liegt das Aktivitätsniveau, obwohl gedämpft, noch über dem Akkumulationsniveau von 2024, was darauf hindeutet, dass der Markt nicht vollständig kapituliert.
Zeiträume mit reduzierter Adressaktivität in der Nähe von Schlüsselunterstützungsniveaus gingen häufig großangelegten Akkumulationen und Trendumkehrungen voraus, wie Ende 2023 und Mitte 2024 zu sehen war.
Wenn das Wachstum der aktiven Adressen stabilisiert und der Preis den Bereich $108K-$110K hält, würde dies den Fall für eine durch Akkumulation getriebene Bodenbildung stärken, was mit dem makroökonomischen Umfeld der erhöhten globalen Liquidität und der verbesserten Anlegerstimmung nach der Zinssenkung der Fed übereinstimmt.
