RedStone bringt Echtzeit-Liquidationen und native MEV-Erfassung zu Kreditprotokollen mit Atom
Das Blockchain-Oracle-Unternehmen Redstone, das Daten über Hunderte von Chains und Rollups liefert, hat ein Produkt eingeführt, das darauf abzielt, Verluste zu begrenzen.
Es wird durch FastLane Labs’ Atlas, ein Ausführungsabstraktionsprotokoll zur Sicherung von On-Chain-Anwendungen, betrieben.
Unmittelbare Ergebnisse
In einer Pressemitteilung gab Redstone, eine modulare Oracle-Infrastruktur für On-Chain-Finanzierungen, heute den Start von Atom, dem ersten nativen Liquidations-Intelligenz-Oracle, bekannt.
Das Produkt führt ein neues DeFi-Primitivum ein, indem es die Effizienz von Kreditvergaben verbessert, sofortige On-Chain-Preis-Updates ermöglicht, latenzfreie Liquidationen erleichtert und die Erfassung von Maximal Extractable Value (MEV) automatisiert, ohne dass Codeänderungen am Protokoll erforderlich sind.
Traditionell verlassen sich dezentrale Finanzierungsprotokolle (DeFi) auf “Push”-Oracles, die On-Chain-Preise in festgelegten Intervallen oder bei einer vordefinierten Abweichung, d.h. einer 0,4%-Änderung seit dem letzten Update, aktualisieren.
In volatilen Märkten führt dies zu Verzögerungen, verpassten Liquidationen und Einnahmeverlusten. Um dies zu beheben, überkompensieren die Protokolle mit vorsichtigen Risikoparametern, niedrigeren Beleihungsquoten (LTV-Verhältnissen) und höheren Liquidationsschwellen, was letztlich Kapital- und Ertragsmöglichkeiten reduziert.
Atom wird dieses Problem lösen, indem es Liquidatoren ermöglicht, Preisupdates in Echtzeit bei jedem Liquidationsereignis auszulösen, anstatt auf ein Update des Oracles zu warten. Diese native Intelligenz macht es möglich,:
- Mehr Liquidationsmöglichkeiten zu erfassen
- Sicher höhere LTV-Verhältnisse zu erhöhen
- Bessere risikoadjustierte Renditen zu liefern
- MEV zu behalten, der sonst an Dritte abfließen würde
Liquidations-MEV war kostspielig für DeFi-Protokolle, da dieser Wert normalerweise von Validierern oder Block-Buildern erfasst wird, die versuchen, Benutzer während Oracle-Verzögerungen so schnell wie möglich zu liquidieren.
Das neue Produkt von Redstone wird diesen Wert in der Oracle-Schicht selbst erfassen und direkt an das Protokoll weiterleiten, was im Wesentlichen eine Reinvestition dessen, was zurückgewonnen wurde, in Protokolleinnahmen, Ertragssteigerung und niedrigere Zinssätze oder Gebühren für Kreditnehmer ermöglicht.
Der Mitbegründer von Redstone, Marcin Kaźmierczak, kommentierte die Veröffentlichung:
“On-chain lending is entering a new phase of competition, and protocols need innovative, yet reliable, infrastructure to stay ahead.
Atom flips the liquidation model on its head. Instead of third parties profiting from user liquidations, protocols can now decide how that value is shared, whether through incentives, yield boosts, or borrower rewards.”
Die Kraft unter der Haube
Atlas, ein von FastLane Labs entwickelter anwendungsspezifischer Sequencer, betreibt das neue Produkt und macht atomare MEV-Auktionen möglich. Diese wird fast sofort ausgelöst, sobald eine Liquidationsbedingung erkannt wird.
Bieter konkurrieren untereinander um das exklusive Recht, die Liquidation durchzuführen, und das Gewinnergebot wird mit dem Preisupdate on-chain abgewickelt. Es ist funktional über alle Ethereum Virtual Machine (EVM) Chains hinweg, ohne dass eine Off-Chain-Funktionalität erforderlich ist.
Indem die MEV-Erfassung direkt in die Oracle-Schicht integriert wird, führt Atom einen neuen Paradigmenwechsel ein, der über die Datenlieferung hinausgeht, um die Leistung, Kapitaleffizienz und Nachhaltigkeit zu verbessern.
