Bitcoin Kursanalyse: Wird ein entscheidender Supportbruch weitere Verluste für BTC auslösen?

Bitcoin befindet sich in einer Korrekturphase nach seinem kürzlichen Allzeithoch, wobei der Preis an wichtigen Unterstützungen konsolidiert und On-Chain-Daten ein erhöhtes Gewinnmitnahmeverhalten zeigen. Die Marktstimmung ist vorsichtig, und die nächste Bewegung wird entscheiden, ob sich der Rückzug ausweitet oder ein neuer bullischer Schub beginnt.

Von Shayan

Das Tages-Chart

BTC ist aus seinem aufsteigenden Kanal ausgebrochen, nachdem er die Marke von $124K nicht halten konnte, was zu einer Korrektur in Richtung der $110K-Unterstützungszone führte. Derzeit schwebt der Vermögenswert unter diesem Niveau, das auch eng mit dem 100-Tage gleitenden Durchschnitt übereinstimmt, was es zu einem kritischen Bereich macht, um zu bestimmen, ob der jüngste Rückgang nur eine gesunde Korrektur oder der Beginn eines tieferen Rückzugs ist.

Die Ablehnung am oberen Ende des Kanals signalisiert, dass die bullische Dynamik nachgelassen hat und Verkäufer kurzfristig mehr Kontrolle übernommen haben.

Der RSI liegt ebenfalls bei 43 und befindet sich damit unter dem neutralen Niveau von 50, was die bärische Dynamik bestätigt. Sollte es Bitcoin nicht gelingen, wieder über die $110K zu steigen, liegt die nächste wichtige Unterstützung in der Nähe der $104K-Fair-Value-Lücke, gefolgt von der $90K-Zone, die beide als bedeutende Nachfragebereiche fungieren könnten.

Auf der Oberseite könnte ein erfolgreicher Rückgewinn des $110K-Niveaus eine Erholung in Richtung $117K und möglicherweise einen erneuten Test des $124K-ATH ermöglichen, obwohl Momentum-Indikatoren darauf hindeuten, dass Käufer erneute Stärke benötigen, um höher zu drücken. Die kommenden Tage werden entscheidend sein, ob BTC sich stabilisiert oder seine Korrektur weiter ausdehnt.

Das 4-Stunden-Chart

Auf dem 4-Stunden-Chart korrigiert BTC innerhalb eines absteigenden Kanals, nachdem es den $124K-Peak erreicht hatte. Der Vermögenswert fand kürzlich Nachfrage um $108K und testet nun den mittleren Widerstand in der Nähe von $110K.

Die gezeichnete Kurve hebt die allmähliche Veränderung der Marktstruktur hervor und zeigt, wie sich die Dynamik von einem starken Aufwärtstrend zu einer Reihe von niedrigeren Hochs und tieferen Tiefs verschoben hat. Dies deutet auf einen kontrollierten Rückgang anstelle eines scharfen Zusammenbruchs hin, was darauf hindeutet, dass sich der Markt in einer Abkühlungsphase befindet.

Der RSI ist auch wieder über 50 gestiegen und liegt nun bei 56, was eine kurzfristige Verbesserung der bullischen Dynamik zeigt. Wenn es den Käufern gelingt, aus dem absteigenden Kanal auszubrechen und die $110K zurückzuerobern, könnte dies eine strukturelle Verschiebung zurück zu bullischen Bedingungen bestätigen und den Weg für einen weiteren Versuch bei $117K öffnen.

Wenn der Preis jedoch hier abgelehnt wird, bleibt die $104K-Fair-Value-Lücke die nächste große Unterstützung, auf die es zu achten gilt, wo Käufer möglicherweise aggressiv verteidigen werden.

On-Chain-Analyse

Adjusted SOPR

Der Adjusted SOPR (aSOPR) Chart zeigt, wie realisierte Gewinne und Verluste aus verbrauchten Outputs im Verhältnis zum Bitcoin-Preistrend verhalten. Historisch gesehen signalisieren anhaltende Werte über 1, dass Investoren mit Gewinn verkaufen, oft während bullischer Phasen, während persistente Rückgänge unter 1 auf Kapitulation oder realisierte Verluste hinweisen.

Auf diesem Chart hat der aSOPR während der jüngsten Korrektur Schwierigkeiten gehabt, erhöht zu bleiben, wobei der 30-Tage EMA nach unten tendiert. Dies deutet darauf hin, dass der Gewinnmitnahmedruck die neuen Zuflüsse überwiegt hat, was mit dem Rückzug von Bitcoin von seinen Höchstständen zusammenfiel.

Die wesentliche Erkenntnis ist, dass sich der Markt in einer Abkühlungsphase zu befinden scheint, in der die Inhaber weniger bereit sind, durch Volatilität zu halten, und stattdessen Gewinne realisieren. Jedes Mal, wenn der aSOPR in der Nähe oder leicht über 1 abgelehnt wird, zeigt sich, dass Rallyes verkauft werden, anstatt mit neuer Nachfrage fortgesetzt zu werden. Insgesamt deutet der Chart darauf hin, dass der Markt weiterhin anfällig für weiteren Korrekturdruck bleibt.