Dow-Futures fallen um mehr als 400 Punkte: 5 Dinge, die Sie wissen sollten, bevor die Wall Street öffnet
Die US-Aktien-Futures fielen am Dienstag, da die Ölpreise in Richtung $100 pro Barrel stiegen und damit Inflationsängste vor wichtigen US-Preisdaten in dieser Woche wieder aufleben ließen.
Die Dow-Futures sanken um über 400 Punkte oder 0,7 %, die S&P 500-Kontrakte verloren 0,2 % und die Nasdaq 100-Futures gaben etwa 0,1 % im frühen Handel nach.
Brent stieg über $99, nachdem Angriffe auf saudische Energieanlagen die Befürchtungen eines umfassenderen Versorgungsschocks im Nahen Osten verstärkten. Auch die Renditen von Staatsanleihen stiegen, was zusätzlichen Druck auf Aktien ausübte.
Die Investoren blicken nun auf den Produzentenpreisbericht am Donnerstag und die Veröffentlichung des Verbraucherpreisindex am Freitag, bevor die Federal Reserve in der nächsten Woche über die Zinssätze entscheidet.
5 Dinge, die Sie wissen sollten, bevor die Wall Street öffnet
1. Öl nähert sich wieder $100
Brent stieg über $99 pro Barrel und WTI kletterte über $94, nachdem Houthi-Angriffe die saudische Energieinfrastruktur beschädigten. Diese Entwicklung hat die Befürchtungen verstärkt, dass der Konflikt die Versorgung am Golf weiter stören könnte, während die Inflation über dem Ziel der Fed bleibt.
Der 10-jährige Treasury-Ertrag bewegte sich in Richtung 4,81 %, was zeigt, wie schnell höhere Rohölpreise auf zinssensitive Vermögenswerte zurückwirken.
2. Inflationsdaten sind jetzt wichtiger als Arbeitsmarktdaten
Der nächste große Test kommt vom Produzentenpreisindex für August am Donnerstag und dem Verbraucherpreisindex am Freitag, beide um 8:30 Uhr ET. Ökonomen erwarten, dass der Gesamt-CPI im Jahresvergleich bei etwa 3,4 % bleibt, während die Kerninflation auf 2,4 % sinken könnte. Ein schwächerer Wert würde die Argumente für unveränderte Zinssätze stützen. Eine Überraschung nach oben könnte die Anleiherenditen erhöhen und den Druck auf Aktien verstärken.
3. Eine Zinserhöhung im September bleibt ein Risiko
Die Märkte sehen eine Wahrscheinlichkeit von etwa 60 % für eine Zinserhöhung bei der Sitzung am 15.-16. September. Diese Wahrscheinlichkeit stieg, nachdem die August-Arbeitsmarktdaten mit 162.000 neuen Stellen deutlich über den Prognosen lagen und die Juli-Zahlen nach oben korrigiert wurden. Der starke Arbeitsmarktbericht reduzierte die Sorgen über eine bevorstehende Abschwächung und gab den Entscheidungsträgern mehr Spielraum, sich auf die Inflation zu konzentrieren.
4. Der Dow wird zusätzlich von Amgen belastet
Der stärkere Rückgang des Dow ist nicht nur auf das Öl zurückzuführen. Amgen fiel vorbörslich um mehr als 5 %, nachdem Novartis mitteilte, dass seine späte pelacarsen-Studie ihr primäres kardiovaskuläres Ziel nicht erreichte. Analysten bemerkten, dass der hohe Aktienkurs von Amgen ihm einen überproportionalen Einfluss auf den preisgewichteten Dow verleiht. Energiewerte entwickelten sich hingegen positiv, da Marathon Petroleum und Occidental Petroleum mit steigenden Rohölpreisen zulegten.
5. Chip-Aktien steigen, während krypto-gebundene Aktien zurückgehen
Die Technologie bleibt vergleichsweise widerstandsfähig. Intel stieg um etwa 2,5 %, AMD legte um mehr als 1 % zu und Nvidia kletterte im vorbörslichen Handel, da der Optimismus rund um KI-Ausgaben weiterhin die Chip-Hersteller unterstützt. Krypto-gebundene Aktien entwickelten sich in die entgegengesetzte Richtung, da Bitcoin unter $78.500 fiel. Coinbase und Strategy fielen vorbörslich. Diese Entwicklung deutet darauf hin, dass Investoren weiterhin bereit sind, ausgewählte Wachstumsbereiche zu unterstützen, aber die allgemeine Richtung am Dienstag wird weiterhin von Öl, Renditen und dem Inflationsausblick bestimmt.
